Una posición en ganancia junto a un cambio de precio negativo
El informe suministrado simula invertir 100,00 USDT en la apertura diaria, a las 00:00 UTC, de cada primer día del mes desde noviembre de 2025 hasta octubre de 2026. Sus 12 compras acumularon 0,01582624 BTC. Al cierre del 6 de octubre de 2026, de 85.507,50 USDT, el valor reportado era 1.353,26 USDT frente a 1.200,00 USDT aportados: una ganancia de 153,26 USDT, o 12,77 %, antes de costos.
En esta única ventana de 340 velas, el informe también declara una caída del precio de referencia de BTC del 21,95 % desde los 109.557,20 USDT de la primera compra. Son respuestas a preguntas diferentes: la variación del precio compara dos extremos, mientras el resultado de la posición incorpora compras hechas a distintos precios y en distintas fechas. El aporte completo no estuvo presente desde el primer día.
Interpretación: la posición acumulada simulada terminó por encima de su costo aunque el precio de referencia terminó por debajo del inicial. Esto no demuestra que las compras mensuales superen en general a mantener una posición, ni que otro calendario de compras u otra fecha de valuación produzcan el mismo resultado.
Los dos paneles separan aportes, valor y precio
En el panel superior, la línea azul valúa todo el BTC comprado hasta cada cierre diario. La línea clara escalonada sigue los aportes acumulados y los puntos naranjas marcan las compras mensuales. El sombreado verde indica valor superior a los aportes; el rojo, valor inferior. Un aporte nuevo aumenta tanto el saldo de BTC como el dinero comprometido: un escalón ascendente del valor no es automáticamente una ganancia.
El panel inferior muestra el precio de BTC en azul, el costo promedio por BTC en la línea clara y los precios de compra como puntos naranjas. No es otro gráfico del valor de la cartera. Su referencia final de costo promedio es 75.823,45 USDT por BTC, mientras la valuación común utiliza un cierre de 85.507,50 USDT.
Las tarjetas resumen el punto final, no todos los resultados diarios anteriores. El saldo de 0,015826 BTC y los precios de $85.508, $75.823 y $77.910 son presentaciones redondeadas de los valores más precisos del informe. Los ejes y el documento utilizan USDT pese al símbolo de dólar de la imagen; no se aporta una conversión a USD.
Por qué el costo promedio difiere del promedio simple de precios
Para esta muestra de 12 compras, el informe presenta un costo promedio de la posición de 75.823,45 USDT por BTC y un promedio simple de precios de compra de 77.910,11 USDT. Declara que el primero es 2,68 % menor. Esa comparación procede del informe; no se calculó nuevamente aquí.
El aporte se mantiene en 100,00 USDT, pero cambia la cantidad de BTC comprada. La compra del 1 de julio aportó más BTC: 0,00170633 BTC a 58.605,40 USDT. La del 1 de noviembre aportó menos: 0,00091277 BTC a 109.557,20 USDT. Bajo el método declarado, las compras a menor precio obtienen más BTC y pesan más por cantidad en el costo de la posición.
El costo promedio divide los aportes totales por el BTC acumulado; el promedio simple da el mismo peso a cada precio de compra. No deben intercambiarse. Ninguno constituye un soporte, una resistencia técnica ni un objetivo futuro de precio. El informe no aporta un estudio de niveles técnicos, por lo que no se deducen soportes o resistencias a partir de estas referencias contables.
Doce compras con un mismo cierre de valuación
Cada fila utiliza el mismo aporte de 100,00 USDT. La columna de resultado es la variación de precio reportada desde esa compra hasta el cierre del 6 de octubre, no la contribución de esa fila al porcentaje de ganancia total. Las cantidades y los acumulados se transcriben del informe; sumar cantidades de BTC mostradas y redondeadas puede diferir en el último decimal del saldo acumulado reportado.
| Fecha de compra (UTC) | Precio por BTC (USDT) | BTC comprado | BTC acumulado | Aportes (USDT) | Resultado al corte |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025-11-01 | 109.557,20 | 0,00091277 | 0,00091277 | 100,00 | -21,95 % |
| 2025-12-01 | 90.320,50 | 0,00110717 | 0,00201993 | 200,00 | -5,33 % |
| 2026-01-01 | 87.608,30 | 0,00114144 | 0,00316138 | 300,00 | -2,40 % |
| 2026-02-01 | 78.706,70 | 0,00127054 | 0,00443192 | 400,00 | +8,64 % |
| 2026-03-01 | 66.937,00 | 0,00149394 | 0,00592586 | 500,00 | +27,74 % |
| 2026-04-01 | 68.241,40 | 0,00146539 | 0,00739125 | 600,00 | +25,30 % |
| 2026-05-01 | 76.305,40 | 0,00131052 | 0,00870177 | 700,00 | +12,06 % |
| 2026-06-01 | 73.653,20 | 0,00135771 | 0,01005948 | 800,00 | +16,09 % |
| 2026-07-01 | 58.605,40 | 0,00170633 | 0,01176581 | 900,00 | +45,90 % |
| 2026-08-01 | 62.859,80 | 0,00159084 | 0,01335665 | 1.000,00 | +36,03 % |
| 2026-09-01 | 78.549,60 | 0,00127308 | 0,01462973 | 1.100,00 | +8,86 % |
| 2026-10-01 | 83.576,80 | 0,00119650 | 0,01582624 | 1.200,00 | +2,31 % |
En ese punto final común, el informe clasifica nueve de las 12 compras en ganancia y tres en pérdida. La de noviembre sigue en −21,95 %, mientras la de julio está en +45,90 %. Que la posición conjunta tenga ganancia no significa que todas las compras la tengan. Son valuaciones del modelo, no ganancias cobradas mediante ventas documentadas.
Comparación histórica: el recorrido diario dentro de una ventana
Entre las 340 observaciones diarias, el informe identifica el 21 de septiembre de 2026 como el mejor cierre porcentual: +15,15 %, con un valor de 1.266,62 USDT frente a 1.100,00 USDT aportados. El peor cierre fue el 5 de febrero de 2026: −30,34 %, con un valor de 278,63 USDT frente a 400,00 USDT aportados.
Esos porcentajes utilizan los aportes acumulados en cada fecha, que cambiaron con las nuevas compras. No son una medida reportada de drawdown desde un máximo previo, y el mejor día porcentual no tiene por qué coincidir con el mayor valor absoluto de la cartera. El +12,77 % final no describe por sí solo aquella exposición a pérdidas.
Interpretación: la ganancia final y las lecturas negativas anteriores son partes compatibles de la misma simulación. La muestra es una ventana con 12 compras, no 12 pruebas independientes de la estrategia. La similitud histórica no garantiza el mismo resultado futuro. No se utiliza un resultado de otra fecha de valuación para clasificar esta estrategia frente al estudio separado de compras de BTC fijo.
Metodología y riesgo
El informe se generó el 8 de octubre de 2026 a las 00:58 UTC, con un corte de datos congelado al 6 de octubre. El estudio abarca del 1 de noviembre de 2025 al 6 de octubre de 2026 y contiene 340 velas diarias. Su etiqueta de doce meses designa los últimos 12 primeros días de mes con datos, no doce meses completos transcurridos desde la compra inicial.
La fuente declarada son los aggTrades del futuro perpetuo BTCUSDT de Binance USD(S)-M. Nuestro sistema propio construye velas mediante aggTrades → 1 segundo → 1 minuto → 4 horas / 1 día / 1 semana. El informe declara 3.386.930.944 aggTrades procesados y 2.471 días completos de mercado para la cobertura general; no son el tamaño de muestra de este estudio de compras.
El BTC adquirido surge de dividir el aporte por su precio de apertura. El valor diario es el BTC acumulado multiplicado por el cierre de ese día. El resultado compara valor y aportes; el costo promedio divide aportes por BTC acumulado. Este artículo transcribe los resultados suministrados sin nuevos cálculos financieros. El 12,77 % no es un rendimiento anualizado.
No hubo órdenes reales. Se omiten comisiones, spread y deslizamiento, y las cantidades de BTC no se redondean a los lotes mínimos del exchange. El informe advierte que los precios del perpetuo y spot pueden diferir, y que otra hora de compra u otra fecha de valuación cambia el resultado. No se documentan aquí margen, apalancamiento, funding ni ejecución de contratos: no es un registro completo de rendimiento operando perpetuos ni evidencia de BTC conservado en una billetera.
Fuentes y huella de datos
Fuentes: informe suministrado de RavenInvestor y gráfico original del 8 de octubre de 2026, 00:58 UTC; archivos de operaciones agregadas del futuro perpetuo BTCUSDT de Binance USD(S)-M. No se reprocesaron de forma independiente los registros originales del exchange para este artículo. Archivos públicos de Binance.
Huella de datos declarada por el informe: 7cce4497d5376c5d. Identifica la versión de datos suministrada; no es una auditoría independiente ni una prueba de operaciones reales.